第五章 投資 本章一直是會(huì)計(jì)專業(yè)技術(shù)資格考試的重點(diǎn)和難點(diǎn)章節(jié)，考試所占的分值較大，除了有較多的客觀題外，在計(jì)算分析題和綜合題中也經(jīng)常出現(xiàn)。因此應(yīng)在全面掌握的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步重點(diǎn)掌握如下四大問(wèn)題：一是短期投資的核算，尤其是短期投資收益的確認(rèn)；二是長(zhǎng)期債權(quán)投資基本業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理；三是長(zhǎng)期股權(quán)投資的成本法或權(quán)益法，尤其是成本法下投資收益的計(jì)算；四是長(zhǎng)期投資的期末計(jì)價(jià)。 
(一)短期投資的核算。短期投資取得成本的確定。短期投資在取得時(shí)應(yīng)以投資成本計(jì)價(jià)。投資成本是指企業(yè)取得各種股票、債券、基金時(shí)實(shí)際支付的價(jià)款，或者放棄非現(xiàn)金資產(chǎn)的賬面價(jià)值等。企業(yè)購(gòu)人的各種股票、債券、基金等，實(shí)際支付的價(jià)款中包含已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)單獨(dú)核算，不構(gòu)成投資成本。即投資成本=購(gòu)買(mǎi)時(shí)支付的價(jià)稅費(fèi)—應(yīng)收股利(或應(yīng)收利息)。 
短期投資持有期間所收到的股利、利息等收益，不確認(rèn)投資收益，作為沖減投資成本處理。出售短期投資所獲得價(jià)款，減去短期投資賬面價(jià)值以及未收到的已計(jì)人應(yīng)收項(xiàng)目的股利、利息等后的余額，作為投資收益或損失，計(jì)人當(dāng)期損益。 
短期投資的期末計(jì)價(jià)應(yīng)采用成本與市價(jià)孰低法。短期投資的市價(jià)低于成本的差額，應(yīng)計(jì)提短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備，并計(jì)入當(dāng)期損益。如已計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備的短期投資的市價(jià)又恢復(fù)，應(yīng)在已計(jì)提的跌價(jià)準(zhǔn)備的范圍內(nèi)轉(zhuǎn)回。企業(yè)在運(yùn)用短期投資成本與市價(jià)孰低法時(shí)，可以根據(jù)具體情況，分別采用按投資總體、投資類別或單項(xiàng)計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備。 
[例1] h公司2003年2月10日以存出投資款購(gòu)買(mǎi)k公司的股票25000股作為短期投資，每股成交價(jià)10.8元，另支付稅費(fèi)200元。3月26日，k公司宣告發(fā)放股利，每lo股送2股股票股利，并派現(xiàn)金股利3元，定于5月5日支付。5月16日，h公司出售k股票15000股，每股成交價(jià)11.60元另支付稅費(fèi)120元。6月30日，該股票的市價(jià)為6元。8月10日，h公司出售其余的k股票，實(shí)際收到款項(xiàng)123000元。有關(guān)會(huì)計(jì)處理如下： 
(1)購(gòu)買(mǎi)股票時(shí) 
借： 短期投資——k股票 270200 
貸： 其他貨幣資金——存出投資款 270200 
(2)宣告發(fā)放股利(現(xiàn)金股利)時(shí) 
借： 應(yīng)收股利 7500 
貸：短期投資 7500 
(3)收到現(xiàn)金股利時(shí) 
借： 銀行存款 7500 
貸： 應(yīng)收股利 7500 
(4)出售部分股票時(shí) 
借： 其他貨幣資金——存出投資款(銀行存款) 173880 
貸： 短期投資——k股票 131350（ 
投資收益 42530 
①出售該股票的成本為131350元[15000×(270200-7500)÷(25000 5000)] 
②為每10股送2股股票股利 
(5)計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備時(shí) 
借： 投資收益 41350 
貸： 短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備 41350 
賬面余額=270200-7500-131350=131350(元) 
市價(jià)=15000x6=90000(元) 
(6)出售其余股票時(shí) 
借： 其他貨幣資金(銀行存款) 123000 
短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備 90000 
貸： 短期投資——k股票 131350 
投資收益 81650 
(二)長(zhǎng)期債權(quán)投資 
1、長(zhǎng)期債權(quán)投資的一般業(yè)務(wù)。長(zhǎng)期債權(quán)投資的一般業(yè)務(wù)包括債券的取得、債券溢價(jià)或折價(jià)的攤銷(xiāo)以及債券到期還本付息等。長(zhǎng)期債權(quán)投資在取得時(shí)，應(yīng)按取得時(shí)的實(shí)際成本作為初始投資成本。取得長(zhǎng)期債權(quán)投資時(shí)，所發(fā)生的稅金、手續(xù)費(fèi)等相關(guān)費(fèi)用金額較大的，計(jì)人初始投資成本；發(fā)生金額較小的稅金、手續(xù)費(fèi)，可直接沖減當(dāng)期投資收益，不計(jì)入初始投資成本。這也是實(shí)務(wù)中容易出錯(cuò)的一個(gè)問(wèn)題。復(fù)習(xí)時(shí)應(yīng)特別注意。 
企業(yè)購(gòu)人的長(zhǎng)期債券，按實(shí)際支付的價(jià)款減去已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息(如稅金、手續(xù)費(fèi)等相關(guān)費(fèi)用直接計(jì)人當(dāng)期損益的，還應(yīng)當(dāng)減去相關(guān)費(fèi)用)，作為債券投資初始投資成本；初始投資成本減去相關(guān)費(fèi)用及尚未到期的債券利息，與債券面值之間的差額，作為債券溢價(jià)或折價(jià)；債券的溢價(jià)或折價(jià)在債券存續(xù)期間內(nèi)確認(rèn)相關(guān)債券利息收人時(shí)攤銷(xiāo)。攤銷(xiāo)方法可以采用實(shí)際利率法，也可以采用直線法。 
長(zhǎng)期債券投資應(yīng)按期計(jì)提利息并分?jǐn)倐�券溢價(jià)或折價(jià)，作為債券投資收益的調(diào)整。購(gòu)人到期還本付息的債券，按期計(jì)提的利息，計(jì)入“長(zhǎng)期債權(quán)投資——債券投資(應(yīng)計(jì)利息)”科目；購(gòu)人分期付息、到期還本的債券，已到付息期而應(yīng)收未收的利息，應(yīng)計(jì)人“應(yīng)收利息”科目。 
出售或到期收回債券本息，按實(shí)際收到的金額，借記“銀行存款”等科目，按已計(jì)提的減值準(zhǔn)備，借記“長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備”科目，按債券本金和已計(jì)未收利息部分，貸記“長(zhǎng)期債權(quán)投資一一債券投資(面值、應(yīng)計(jì)利息)”科目或“應(yīng)收利息”科目，按尚未攤銷(xiāo)的溢價(jià)或折價(jià)，貸記或借記“長(zhǎng)期債權(quán)投資——債券投資(溢價(jià)、折價(jià))”科目，按其差額，貸記或借記“投資收益”科目。